Da la impresión que usas PHP 4.4 y según el manual, los parámetros 3, 4, y 5 de la función file_get_contents no existían en esa versión, así que posiblemente el problema se debe a eso, a que estás pasando parámetros de más y PHP genera un error.
En cualquier caso, recuerda que todos los parámetros, exceptuando al primero, son opcionales, de manera que puedes intentar simplemente con:
Código PHP:
<?php
$texto = file_get_contents("datos.txt");
echo $texto;
?>
// Saludos