Hola:
Imagino que cuando dices sobre qué celda, no te importa demasiado en qué número de fila y columna sino, como parece que estás en un DBGrid, el saber sobre qué campo. Eso lo puedes saber en cualquier momento mediante la propiedad SelectedField, que devuelve un objeto del tipo TField.
Código:
with DBGrid1.SelectedField do
begin
...
end;
Si lo que quieres saber es el número de Col y de Row, sé que se ha escrito algún hilo en las últimas semanas al respecto, puedes usar la opción de
Buscar en los foros, estas propiedades son protegidas y hay que usar un truco para acceder a ellas. Sé que el tema se ha tratado recientemente.