[BrunoBsso]

Close es para que se cierre el Form que está activo.
Es lo mismo que poner FormAlgo.Close; o Self.Close;
Porque todo lo que uses en ese Form está dentro del Form. Tomalo como una variable global al Form que está activo.

Y volviendo al tema del hilo, a mí nunca me hace ningún beep cuando presiono uno de esos caracteres no imprimibles.
Mirá vos, no sabía que pasaba eso.
Saludos!